美元/加元在五周低点附近暂作喘息，静待美加就业数据

周五早盘，非农就业报告（NFP）公布前，市场观望情绪占据主导，尽管美国交易者结束假期返场，华盛顿的政治局势也备受关注。与此同时，英国议会选举也成为新闻焦点，工党取得压倒性胜利；中国、俄罗斯和中东地区的地缘政治紧张局势则给市场乐观情绪带来考验。即便如此，在疲软数据的支持下，市场对美联储降息的预期近期有所升温，对美元构成下行压力，也推动其他货币和大宗商品小幅走高。

因此，衡量美元兑六种主要货币表现的美元指数（DXY）或将录得近7周来最大单周跌幅。美元走弱，加上市场对英国政局稳定的期待，令英镑兑美元（GBP/USD）有望录得5月中旬以来最大单周涨幅；尽管欧元区数据喜忧参半，欧洲央行（ECB）官员的表态也不明朗，欧元兑美元（EUR/USD）仍有望连续第2周上涨。

受日本官员口头干预影响，美元兑日元（USD/JPY）延续前一日从1986年以来最高水平回落的走势；尽管澳大利亚和新西兰本地消息喜忧参半，且主要贸易伙伴中国的消息也不明朗，澳元兑美元（AUD/USD）和纽元兑美元（NZD/USD）仍连续4天上涨。

美元/加元（USD/CAD）持续承压，徘徊在一个月来的最低水平，可能连续第4周下跌。与此同时，油价周线表现依然坚挺，而美元走软。

原油结束连续两日上涨，但周线仍录得涨幅。市场预期西方国家今年夏季的能源需求将会增加，同时担忧中东局势动荡及OPEC+减产将进一步损害供应。

金价无视前一日的十字星走势，小幅上涨至两周高点；在美国和加拿大关键就业数据公布前，金价有望录得过去四周以来最大的单周涨幅。

与此同时，尽管美元走弱，BTCUSD和ETHUSD仍未能受益。技术面破位，加上德国政府转移比特币，以及美国SEC推迟推出现货ETH ETF，令市场承压。

以下是主要资产的最新走势：

• WTI原油截至发稿时，WTI原油回吐本周涨幅，小幅下跌至83.60美元附近。
• 黄金最新升至2,366美元，创两周新高，或将迎来连续两周上涨。
• 美元指数跌至三周以来的最低水平；截至发稿时，已连续第七个交易日下跌，报105.00。
• 亚太地区股市小幅下跌，而英国和欧洲股市在开盘后的首个交易时段小幅上涨。
• BTCUSD和ETHUSD面临自2022年11月以来最大单周跌幅，价格分别跌至54,300美元和2,870美元。

非农就业数据公布前，美元空头占据主导地位……

尽管美国市场因独立日休市，美元仍连续第6天下跌，难以避免创下7周以来最大单周跌幅。截至发稿时，美元在105.00附近小幅走弱。与此同时，美元指数（DXY）跌至6月中旬以来的最低水平。市场担心经济增长放缓，可能促使美联储（Fed）重新考虑其“2024年降息1次”的立场。值得注意的是，近期经济活动和通胀数据走弱，加上市场对美国总统乔·拜登退出美国大选的担忧，共同令美元和美国国债收益率承压。

市场对美联储立场偏鸽的担忧日益升温，而尽管近期经济数据疲软，欧洲央行官员仍反驳有关进一步降息的说法。尽管如此，德国工厂订单和工业生产数据疲软，成为欧洲央行安抚鸽派声音的最新打击。除了疲软的欧盟数据，法国的政治悲观情绪也令EURUSD多头面临挑战，尽管这一主要货币对有望录得显著的单周涨幅。

另一方面，市场预期工党胜选后英国政局将保持稳定，似乎为近期GBPUSD走强提供了支撑。不过，有传言称，在经济数据疲软的情况下，新领导层可能不倾向于维持较高利率，并会推动英格兰银行（BoE）降息，这似乎对多头构成挑战。

日本政策制定者批评日元走弱，并提及日本央行（BoJ）可能加息的言论令USDJPY承压。其中，日本财务大臣铃木俊一最近暗示，当局可能即将入市干预。值得注意的是，疲软的日本家庭支出数据和喜忧参半的通胀数据，对这一倾向构成挑战，并为该日元货币对提供支撑。

此外，在美元走软之际，澳元兑美元和纽元兑美元受益于新的迹象：两国央行可能推迟降息，以及市场对中国出台更多刺激措施的期待。不过，对中国经济稳健性的担忧令澳元和纽元买家保持谨慎。

尤其是，美元兑加元大幅下跌，受益于美元走软以及加拿大主要出口商品原油价格坚挺。此外，上周加拿大通胀数据表现强劲，也令美元兑加元承压。此前加拿大央行（BoC）降息后，行长蒂夫·麦克勒姆表示将采取以数据为依据的决策方式。另一方面，原油在触及10周高点后小幅下跌，结束了连续两日上涨的走势。即便如此，受夏季需求有望改善及供应趋紧的预期推动，原油仍有望连续第4周上涨。

受美元走弱以及市场对美国联邦储备委员会（美联储）鹰派立场的担忧减弱影响，金价保持坚挺。截至发稿时，黄金有望连续第二周上涨。值得注意的是，美国国债收益率料将录得三周来的首次周线下跌，这本应为金价提供额外支撑，尤其是在美元走弱、政治不确定性加剧的情况下。

• 强烈买入： USDCAD、USDJPY、美元
• 强烈卖出： AUDUSD、NZDUSD、GBPUSD
• 做多：BTCUSD、ETHUSD、Nasdaq、黄金、DJI30、USDCNH
• 卖出： DAX、FTSE 100、EURUSD、原油

接下来将是忙碌的一天……

周四市场表现平淡后，周五市场将迎来忙碌的一天，主要因为美国和加拿大就业数据以及欧元区零售销售数据将按计划公布。此外，也值得关注美国交易者对美国和英国最新政治动荡的反应。

美国就业报告可能表现疲软，加上欧元区零售销售数据向好，看来有利于EURUSD多头。不过，任何意外都不容小觑，可能引发市场期待已久的价格回调，因为欧洲央行决策者的表态似乎不够令人信服。此外，如果加拿大就业数据表现强劲，令市场意外，可能进一步支持加拿大央行不再降息的观点；若通胀数据也释放积极信号，这一作用会更加明显。这些因素可能推动USDCAD跌破1.3595的200日简单移动平均线支撑位。

愿交易好运与你同在！