Sentimen risiko tetap lebih kuat
Sentimen pasar tetap positif seiring para pembuat kebijakan AS semakin dekat untuk membuka kembali pemerintahan, sementara Republik Rakyat China merencanakan langkah-langkah untuk melonggarkan kontrol atas ekspor logam tanah jarang. Komentar terbaru dari pejabat Federal Reserve (Fed) tidak terlalu hawkish, sehingga mendukung optimisme yang berhati-hati meski data yang tersedia terbatas dan ada hari libur bank di AS dan Kanada.
Senat AS telah menyetujui RUU untuk mengakhiri penutupan pemerintahan, sesuai perkiraan. RUU tersebut kini berlanjut ke Dewan Perwakilan Rakyat, dengan pemungutan suara dijadwalkan pada Rabu pukul 16.00 Waktu Timur. Para anggota parlemen kembali ke Washington setelah masa reses selama 54 hari. Harga emas melanjutkan reli dan diperdagangkan di atas US$4.140.
Pasar memperkirakan jumlah suara yang cukup untuk mengakhiri penutupan pemerintahan, yang mendorong saham naik tajam.
Perpecahan di dalam Partai Demokrat meningkatkan kemungkinan Partai Republik mempertahankan mayoritas di Senat dan DPR, sebuah skenario yang umumnya dipandang menguntungkan bagi saham. Situasi politik ini juga mendukung harga emas, karena ekspansi fiskal diperkirakan akan terus berlanjut.
PBS, media AS, melaporkan bahwa Senator John Thune "mengunci" kesepakatan untuk memastikan pemungutan suara yang akan mengakhiri penutupan pemerintahan dapat diloloskan. Setelah pemungutan suara Senat selesai—yang diperkirakan dimulai pukul 17.30 waktu setempat atau 22.30 GMT—RUU tersebut akan diajukan ke Dewan Perwakilan Rakyat. Pemungutan suara di sana diperkirakan baru akan berlangsung pada Rabu. Analis politik memperkirakan akan ada hingga delapan pemungutan suara terpisah dalam proses ini.
Mantan Presiden Donald Trump mengatakan bahwa kesepakatan dagang dengan Republik India sedang berlangsung, sementara Konfederasi Swiss mengumumkan rencana untuk segera menurunkan tarif dari 39% menjadi 15%. Trump menyatakan kekhawatiran bahwa tarif yang berlebihan, ditambah biaya penggantian dan investasi, dapat melampaui US$2 triliun sehingga menimbulkan risiko bagi perekonomian AS menjelang keputusan penting Mahkamah Agung.
Sejumlah pejabat Federal Reserve juga menyampaikan pandangan mereka hari ini. Presiden Federal Reserve San Francisco Mary Daly mengatakan bahwa kebijakan moneter “berada di posisi yang baik”. Ia menjelaskan bahwa pemangkasan suku bunga baru-baru ini telah mendukung pasar tenaga kerja dan menjaga tekanan inflasi tetap terkendali. Gubernur Federal Reserve Stephen Myron Miran, yang dinominasikan Trump dan dikenal berpandangan dovish setelah mendukung pemangkasan suku bunga sebesar 50 basis poin pada rapat terakhir, berpendapat bahwa data inflasi sudah usang dan menunjukkan tren penurunan. Hal ini mengindikasikan perlunya pendekatan yang lebih akomodatif. Musalem dari Federal Reserve menyatakan bahwa ketidakpastian ekonomi telah mereda. Pasar tenaga kerja sedikit mendingin, tetapi secara umum tetap sehat.
Di China, pihak berwenang sedang mempertimbangkan sistem baru untuk mempercepat ekspor logam tanah jarang. Sistem ini dilaporkan dirancang untuk mencegah militer AS memperoleh magnet tanah jarang dari China.
Di sisi lain, yen Jepang semakin melemah, sehingga memicu pernyataan intervensi verbal ringan dari Menteri Ekonomi Jepang Kiuchi. Ia mengatakan bahwa inflasi tinggi menggerus daya beli rumah tangga, sementara yen yang lemah meningkatkan biaya impor dan harga konsumen. Ia mengumumkan rencana untuk memperluas bantuan bagi rumah tangga rentan dan memberikan keringanan biaya energi. Kiuchi menegaskan kembali tujuan pemerintah untuk mencapai pertumbuhan upah yang melampaui inflasi demi memulihkan pendapatan riil dan menjaga konsumsi. Meski demikian, yen hanya mendapat sedikit dukungan. USD/JPY naik ke sekitar 154.50, level tertinggi sejak Februari.
Di Inggris, belanja konsumen melambat pada Oktober karena rumah tangga menunda pembelian besar menjelang penyampaian anggaran musim gugur pemerintah dan promosi Black Friday mendatang. Menurut Barclays, yang memproses hampir 40% transaksi kartu di Inggris, belanja menggunakan kartu kredit dan debit turun 0,8% dibandingkan periode yang sama tahun lalu, terutama karena pengeluaran untuk bahan bakar dan belanja kebutuhan sehari-hari yang lebih rendah. Data ini menyoroti melemahnya permintaan menjelang kemungkinan kenaikan pajak yang dapat membebani penjualan ritel dan pertumbuhan ekonomi pada akhir bulan ini.
Di Australia, sentimen konsumen meningkat tajam pada November. Indeks Westpac-Melbourne Institute melonjak 12,8% menjadi 103,8, memasuki wilayah optimistis bersih untuk pertama kalinya dalam hampir empat tahun.
Sementara itu, indeks mingguan ANZ-Roy Morgan yang terpisah bertahan di dekat level terendah 12 bulan, yaitu 83,5. Responden menyatakan optimisme terhadap ekonomi dan keamanan pekerjaan, sementara ekspektasi terhadap harga rumah meningkat lebih lanjut. Westpac menyebut hasil tersebut “luar biasa dan agak mengejutkan.”
Kondisi bisnis Australia juga membaik pada Oktober. Indeks National Australia Bank (NAB) naik ke +9, level tertinggi sejak Maret, seiring perusahaan melaporkan peningkatan penjualan dan laba serta meredanya tekanan biaya.
Pada Selasa, pasar surat utang AS akan ditutup untuk memperingati Hari Veteran, sementara pasar saham AS tetap buka.
Bloomberg melaporkan bahwa dua Senator AS—John Boozman (Partai Republik, Arkansas), Ketua Komite Pertanian Senat, dan Cory Booker (Partai Demokrat, New Jersey)—mengajukan rancangan undang-undang bipartisan untuk mengalihkan pengawasan utama atas industri mata uang kripto dari Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC) ke Komisi Perdagangan Berjangka Komoditas (CFTC). Usulan tersebut akan memberi CFTC wewenang untuk mengatur struktur pasar mata uang kripto, mengklasifikasikan sebagian besar token sebagai komoditas digital, mewajibkan pendaftaran bagi perusahaan tertentu, serta mengenakan biaya pengungkapan dan transaksi.
Di tengah perkembangan ini, Indeks Dolar AS (DXY) stabil setelah menghentikan penurunan selama tiga hari. EURUSD belum menunjukkan arah yang jelas setelah kenaikan selama tiga hari berakhir. GBPUSD mencatat kerugian harian pertamanya dalam empat sesi, sementara USDJPY memperpanjang kenaikan beruntun selama tiga hari dan mencapai level tertinggi dalam sembilan bulan sebelum sedikit melemah. AUDUSD dan NZDUSD berbalik melemah setelah naik pada Senin, sedangkan USDCAD mengakhiri penurunan selama dua hari. Harga minyak mentah naik setelah turun selama dua hari. Harga emas bertahan kuat untuk hari ketiga berturut-turut dan mencapai level tertinggi sejak 24 Oktober. Sementara itu, Bitcoin (BTC) kesulitan melanjutkan kenaikan selama dua hari berturut-turut, sedangkan Ethereum (ETH) bergerak datar setelah sedikit melemah.
EURUSD melemah tipis, USDJPY bertahan lebih kuat
EURUSD belum menunjukkan arah yang jelas, mencerminkan pergerakan USD yang terbatas di tengah minimnya agenda ekonomi dan beragamnya berita utama. Sementara itu, USDJPY sempat menyentuh level tertinggi baru dalam sembilan bulan sebelum sedikit melemah selama tren kenaikannya yang berlangsung tiga hari. Berita terbaru dari Jepang tidak banyak menarik minat pembeli yen, karena sentimen pasar tetap positif berkat ekspektasi stimulus tambahan dari Perdana Menteri yang baru dan meningkatnya keraguan terhadap kemungkinan kenaikan suku bunga lebih lanjut oleh Bank of Japan (BoJ).
Kenaikan GBPUSD mulai terhenti
Data belanja konsumen Inggris yang lemah, kekhawatiran akan perlambatan lapangan kerja, dan kehati-hatian menjelang anggaran Inggris pada 26 November berpadu menghentikan tren kenaikan GBP/USD selama empat hari, meski USD belum menunjukkan kekuatan berarti. Kehati-hatian investor menjelang data penting ketenagakerjaan dan pertumbuhan Inggris yang akan dirilis pada Selasa dan Kamis turut menekan pound.
Dolar Australia dan Selandia Baru memangkas kenaikan sebelumnya
Data Australia yang beragam, sentimen pasar yang secara umum berhati-hati, serta penurunan harga minyak mentah—ekspor utama Kanada—menekan Dolar Australia (AUD), Dolar Selandia Baru (NZD), dan Dolar Kanada (CAD), meskipun optimisme secara keseluruhan dan kabar positif dari China. Akibatnya, AUDUSD dan NZDUSD sama-sama berbalik melemah setelah menguat pada hari sebelumnya, sementara USDCAD rebound dari level terendah mingguan setelah turun selama dua hari.
Emas kembali naik, minyak mentah melemah
Emas mencatat tren kenaikan selama tiga hari dan mencapai level tertinggi dua pekan, meski pergerakan pasar sedikit terbatas pada awal Selasa. Hal ini terutama disebabkan oleh USD yang lesu dan meningkatnya keyakinan bahwa pemerintahan AS akan kembali beroperasi. Selain itu, kabar positif dari China, salah satu konsumen emas terbesar di dunia, turut mendukung kenaikan harga XAU.
Sementara itu, minyak mentah mengakhiri tren kenaikan selama dua hari dengan kerugian tipis seiring tertahannya USD dan pelemahan lebih lanjut, sementara pasar kembali tidak menentu setelah optimisme meningkat tajam. Selain itu, sikap hati-hati menjelang data persediaan mingguan AS turut menekan kinerja terbaru emas hitam.
Mata uang kripto melemah, saham menguat tipis
Pasar mata uang kripto kesulitan mempertahankan kenaikan sehari sebelumnya dan hanya sedikit bereaksi terhadap kabar positif bahwa Commodity Futures Trading Commission (CFTC) mungkin mengambil alih pengawasan utama dari Securities and Exchange Commission (SEC)—langkah yang disambut baik oleh industri. Sikap hati-hati ini kemungkinan mencerminkan kewaspadaan menjelang pemungutan suara hari ini untuk membuka kembali pemerintahan AS dan rilis data ekonomi yang tertunda cukup lama.
Sementara itu, saham Asia-Pasifik diperdagangkan menguat, mengikuti kinerja positif Wall Street. Indeks NASDAQ mencatat sesi terbaiknya sejak 27 Mei dengan kenaikan 2,27%, sementara Indeks S&P 500 naik 1,54% dan Dow Jones Industrial Average menguat 0,81%.
Pergerakan terbaru aset-aset utama
- Minyak mentah WTI menghentikan kenaikan selama dua hari dan melemah tipis di sekitar $59.80.
- Emas mencatat kenaikan selama tiga hari berturut-turut dan menyentuh level tertinggi dua pekan di sekitar $4.150, sebelum turun kembali ke $4.130 pada saat berita ini ditulis.
- Indeks Dolar AS (DXY) masih lesu di sekitar 99,60 setelah mengakhiri penurunan selama tiga hari berturut-turut pada hari sebelumnya.
- Wall Street ditutup menguat, sementara saham-saham Asia-Pasifik naik secara bertahap. Saham-saham di Eropa dan Inggris juga mencatat kenaikan moderat pada jam-jam awal trading.
- Bitcoin kesulitan melanjutkan kenaikan selama dua hari berturut-turut dan mencatat kerugian tipis di sekitar $105.300. Sementara itu, Ethereum turun perlahan ke $3.545 setelah terkoreksi dari level tertinggi dalam sepekan pada hari sebelumnya.
Hari ini perlu bersikap hati-hati….
Dengan adanya hari libur perbankan di Kanada dan Amerika Serikat, aktivitas trading diperkirakan akan terbatas pada hari Selasa. Meski demikian, perkembangan politik akan tetap menjadi sorotan utama seiring investor memantau kemajuan upaya untuk mengakhiri penutupan pemerintahan AS yang bersejarah. Pelaku pasar mencermati kerja sama bipartisan dan persetujuan akhir atas RUU pendanaan sementara, yang telah disahkan Senat dan kini menghadapi pemungutan suara penting di Dewan Perwakilan Rakyat.
Hasil yang mendukung sentimen risiko—seperti langkah nyata menuju pembukaan kembali pemerintahan secara penuh—dapat mendorong kenaikan lebih lanjut pada emas, mata uang Antipodean (Dolar Australia dan Dolar Selandia Baru), serta mata uang kripto utama. Sentimen yang membaik cenderung mendukung aset berisiko maupun aset alternatif. Namun, meski optimisme dapat meningkat sesaat setelah pemungutan suara Senat, ketidakpastian yang berlanjut hingga DPR memberikan persetujuan dapat meredam antusiasme pasar dan membuat investor tetap berhati-hati dalam waktu dekat.
Sementara itu, kemungkinan laporan tenaga kerja Inggris yang lemah, ditambah sentimen pasar yang sudah berhati-hati, dapat terus membebani GBPUSD dan memperpanjang pelemahan terbarunya.
Prediksi untuk aset unggulan
- Pergerakan bullish diperkirakan: USDCAD, USDJPY
- Potensi penurunan lebih lanjut: USDCHF, Gold
- Diperkirakan bergerak sideways: Nasdaq, DJI30, USDCNH, AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD, Dolar AS, BTCUSD, ETHUSD, minyak mentah
- Perlahan & Penurunan Bertahap Diperkirakan: DAX, FTSE 100, EURUSD
Semoga keberuntungan menyertai trading Anda!
