Dầu thô chịu áp lực trước sự phục hồi của đồng USD và lo lắng về cung-cầu

Thị trường vẫn khá lạc quan vào đầu ngày thứ Hai khi các nhà giao dịch chờ đợi dữ liệu lạm phát chính của Mỹ trong khi bảo vệ sự phục hồi của USD vào tuần trước. Ngoài lo lắng trước dữ liệu, các tin tức tiêu cực từ Trung Quốc và lịch kinh tế ảm đạm cũng thách thức "khẩu vị rủi ro" của thị trường.

Tuy nhiên, điều đáng chú ý là EUR/USD tăng cao hơn sau xu hướng tăng kéo dài 4 tuần trong khi GBP/USD phục hồi sau khi dừng xu hướng tăng kéo dài 2 tuần.

Ngoài ra, AUD/USD và NZD/USD vẫn chán nản trước những tín hiệu ảm đạm về Trung Quốc và dữ liệu không mấy ấn tượng trong nước trong khi USD/CAD ghi nhận mức tăng ngày đầu tiên trong 4 ngày cho đến hiện tại, trong bối cảnh giá Dầu thô giảm khi phớt lờ những manh mối việc làm lạc quan ở Canada.

Phe mua USD/JPY cố gắng bảo vệ đà tăng trong tuần do những lo ngại trái chiều về Ngân hàng Nhật Bản (BoJ), cũng như do lãi suất trái phiếu kho bạc Mỹ ảm đạm, cũng như tâm lý thận trọng trước các số liệu sơ bộ về GDP quý 1 của Nhật Bản trong tuần này.

Dầu thô di chuyển thấp hơn sau khi giảm mạnh nhất trong hơn một tuần vào ngày hôm trước nhưng Vàng dừng đà tăng kéo dài hai ngày bằng cách giảm mức tăng hàng tuần trước đó.

Ở những nơi khác, BTC/USD và ETH/USD đều phải chịu gánh nặng từ các động thái pháp lý tiêu cực về tiền điện tử của Hoa Kỳ trong khi cố gắng bảo vệ các nhà giao dịch/nhà đầu tư.

Sau đây là những động thái mới nhất của các tài sản chính:

• Dầu thô WTI vẫn chịu áp lực quanh mốc 78,00 USD sau khi giảm mạnh nhất trong hơn một tuần vào ngày hôm trước.
• Vàng dừng xu hướng tăng kéo dài hai ngày trong khi thoái lui từ mức cao nhất trong ba tuần xuống còn 2.351 USD vào thời điểm tin ra.
• Chỉ số USD vẫn cố gắng ổn định quanh mốc 105,30 sau khi đạt được mức tăng theo tuần.
• Phố Wall đóng cửa trái chiều và cổ phiếu châu Á - Thái Bình Dương giảm điểm. Ngoài ra, cổ phiếu Anh và châu Âu vẫn gặp khó khăn trong giờ giao dịch đầu tiên.
• BTC/USD và ETH/USD đều chịu áp lực trong ngày gần mức 61.200 USD và 2.900 USD.

USD chuẩn bị cho dữ liệu lạm phát…

Đô-la Mỹ tận dụng tâm lý của thị trường trong khi bảo vệ đà tăng của tuần trước, đặc biệt sau khi chứng kiến kỳ vọng lạm phát lạc quan vào thứ Sáu. Với động thái này, Đồng bạc xanh minh chứng cho những bình luận cứng rắn từ các quan chức Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đồng thời hào hứng trước các tin tức tiêu cực về Trung Quốc và Trung Đông.

Vào thứ Sáu, số liệu đầu tiên về Chỉ số tâm lý người tiêu dùng của Đại học Michigan (UoM) trong tháng 5 đã giảm xuống mức thấp nhất trong sáu tháng. Tuy nhiên, kỳ vọng lạm phát trong 12 tháng tới đã tăng lên mức cao nhất kể từ tháng 11 năm 2023 và cho phép Đô-la Mỹ tăng trong tuần.

Ngoài ra, dữ liệu Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) và Chỉ số giá sản xuất (PPI) lạc quan của Trung Quốc, được công bố trong tuần, làm dấy lên lo ngại rằng Quốc Gia Rồng sẽ cần thêm vốn trong hệ thống để bảo vệ quá trình chuyển đổi kinh tế nhằm thúc đẩy đồng Đô-la Mỹ. Ngoài ra, những lo ngại rằng chính quyền của Tổng thống Mỹ Joe Biden sẽ áp dụng mức thuế khổng lồ đối với Trung Quốc trong cuộc đánh giá tuần này cũng làm tăng thêm tâm lý và ủng hộ đồng bạc xanh, đặc biệt trong bối cảnh lãi suất tăng cao. Ngoài ra, theo dữ liệu của Bloomberg, lần giảm tín dụng đầu tiên của Trung Quốc kể từ năm 2017 cũng làm dấy lên lo ngại về quốc gia sử dụng hàng hóa lớn nhất thế giới.

Cần lưu ý rằng dữ liệu ảm đạm của Trung Quốc đã thúc đẩy khả năng chứng kiến việc Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc (PBoC) cắt giảm lãi suất và điều tương tự đè nặng lên đồng nội tệ, cũng như hàng hóa và AUD, NZD, đặc biệt là trong bối cảnh có khả năng bán trái phiếu kho bạc kỳ hạn 20, 30 và 50 năm.

Ngoài tin tức về Trung Quốc và việc đồng USD tăng, các bình luận từ Iraq cũng gây áp lực giảm giá dầu thô. Tuy nhiên, Bộ trưởng năng lượng của Iraq cho biết vào cuối tuần rằng họ sẽ không đồng ý với bất kỳ đợt cắt giảm bổ sung nào tại cuộc họp OPEC+ ngày 1 tháng 6.

Giống như dầu thô, giá Vàng cũng chứng kiến những khó khăn khi vượt qua mức tăng tuần trước đó và thoái lui khỏi đường kháng cự giảm trong một tháng trong bối cảnh đồng USD tăng giá và do Trung Quốc là một trong những khách hàng sử dụng Vàng lớn nhất thế giới.

Ở một trang khác, bình luận "diều hâu" của các quan chức Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) cho phép cặp EUR/USD giằng co với xu hướng tăng giá của USD trong khi GBP/USD tăng cao hơn trong bối cảnh các tín hiệu gần đây từ Vương quốc Anh cho thấy sự chậm trễ trong việc cắt giảm lãi suất từ Ngân hàng Anh (BoE). Tuy nhiên, GDP quý 1 năm 2024 của Vương quốc Anh đã ổn định hơn vào thứ Sáu trong khi các nhà tuyển dụng ở Anh đề xuất mức lương cao hơn trong 12 tháng tới. Ngoài ra, Nhà kinh tế trưởng của BoE Huw Pill cho biết: “Đặt cược quá nhiều vào việc Ngân hàng Anh cắt giảm lãi suất tại cuộc họp lãi suất vào tháng 6 sẽ là một ý tưởng tồi”.

AUD/USD và NZD/USD giảm do mối quan hệ thương mại của họ với Trung Quốc và trong bối cảnh dữ liệu cấp trung không ấn tượng từ Úc và New Zealand. USD/JPY cũng thiếu đà tăng khi thành viên chủ chốt của Hạ viện Nhật Bản Kato đề cập rằng việc chính sách tiền tệ sẽ trở lại lãi suất dương là điều đương nhiên. Ngoài ra, tâm lý thận trọng trước GDP quý 1 năm 2024 của Nhật Bản và lãi suất ổn định hơn, cũng như sự thiếu quyết đoán về động thái tiếp theo của BoJ, đang thách thức các nhà giao dịch USD/JPY.

• Tăng mạnh: USD/CAD, USD/JPY, US Dollar
• Giảm mạnh: AUD/USD, NZD/USD, GBP/USD
• Tăng: BTC/USD, ETH/USD, Nasdaq, Gold
• Giảm: DAX, FTSE 100, BTC/USD, EUR/USD

Một khởi đầu chậm hơn cho tuần quan trọng này…

Một loạt diễn giả của ngân hàng trung ương từ Mỹ và Châu Âu sẽ làm hài lòng các nhà giao dịch theo động lượng nhưng lịch kinh tế ảm đạm có thể hạn chế diễn biến của thị trường. Cũng có khả năng thách thức tâm lý giao dịch có thể là sự lo lắng trước dữ liệu, từ đó cho phép các tài sản an toàn trước rủi ro kéo dài sự phục hồi của tuần trước. Với tình hình này, Đô-la Mỹ có thể tăng cao hơn và điều tương tự có thể thách thức các động thái tăng giá của Vàng, EUR/USD và GBP/USD, cũng như gây áp lực giảm giá đối với giá Dầu.

Kính chúc Quý Nhà đầu tư giao dịch may mắn!