EUR/USD ghi nhận đà giảm ba ngày qua khi lãi suất ổn định hơn làm tăng sức mạnh của đồng USD

Sự phục hồi của lãi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ kết hợp với các cuộc đàm phán có vẻ cứng rắn của Fed để củng cố sức mạnh của Đô-la Mỹ trước phiên giao dịch ảm đạm. Tuy nhiên, các nhà giao dịch đang chờ đợi dữ liệu/sự kiện hàng đầu của tuần này trong khi bảo vệ các động thái trước đó, hỗ trợ Đồng bạc xanh vào đầu ngày thứ Năm dù thiếu đà tăng.

Với tình hình này, Chỉ số Đô-la Mỹ (DXY) cho thấy xu hướng tăng kéo dài 4 ngày trong khi lãi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm và 30 năm của Mỹ kéo dài mức phục hồi của ngày hôm trước trong khi lãi suất trái phiếu kỳ hạn hai năm tăng ngày thứ tư liên tiếp.

Tuy nhiên, EUR/USD giảm ngày thứ ba liên tiếp đồng thời chứng minh sức mạnh của Đô-la Mỹ trong bối cảnh nhiều thị trường châu Âu đang nghỉ lễ. Ngoài ra, GBP/USD cũng đang gặp khó khăn trong khi chuẩn bị cho “Siêu Thứ Năm” do Ngân hàng Anh (BoE) gây ra.

USD/JPY vẫn dẫn đầu dù có nhiều tin tức trái chiều trong khi AUD/USD và NZD/USD thiếu đà tăng do các yếu tố Trung Quốc gây khó khăn cho các nhà giao dịch theo động lượng.

Ngoài ra, Dầu thô bảo vệ đà phục hồi ngày thứ Tư từ mức thấp nhất trong hai tháng trong khi giá Vàng dừng đà giảm kéo dài hai ngày qua trong quá trình hình thành biểu đồ tăng giá hình nêm giảm kéo dài bảy tuần.

Ở một diễn biến khác, BTC/USD và ETH/USD tăng ngày đầu tiên trong 4 ngày đồng thời kéo dài đà phục hồi từ mức thấp hàng tuần. Điều đáng chú ý là những suy đoán về việc Tổng thống Hoa Kỳ Joe Biden đe dọa phủ quyết quyền giám sát Bitcoin giữa những người giám sát đáng tin cậy đã thách thức các nhà giao dịch tiền điện tử vào ngày hôm trước.

Sau đây là những động thái mới nhất của các tài sản chính:

• Dầu thô WTI bảo vệ sự phục hồi của ngày hôm trước từ mức thấp nhất trong hai tháng với mức tăng nhẹ khoảng 79,40 USD vào thời điểm tin ra.
• Vàng tăng, chấm dứt đà giảm kéo dài hai ngày bằng cách đạt mức tăng nhẹ gần 2.315 USD.
• Chỉ số USD tăng ngày thứ tư liên tiếp dù thiếu đà tăng gần mức 105,60.
• Phố Wall đóng cửa trái chiều nhưng cổ phiếu châu Á - Thái Bình Dương tăng cao hơn. Ngoài ra, cổ phiếu Anh và châu Âu vẫn di chuyển khó khăn trong giờ giao dịch đầu tiên.
• BTC/USD và ETH/USD đều tăng ngày đầu tiên trong bốn ngày gần 61.500 USD và 3.000 USD.

USD vẫn tăng dù thị trường ảm đạm…

Hôm thứ Tư, Chủ tịch Fed Boston Susan Collins đã bảo vệ trạng thái lãi suất hiện tại của Fed đồng thời cảnh báo về con đường kéo dài hướng tới mục tiêu lạm phát. Mặt khác, Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Lisa D. Cook trích dẫn rằng rủi ro “rất lớn nhưng có thể quản lý được” từ bất động sản thương mại đồng thời cho rằng không có hại gì đối với khả năng phục hồi của hệ thống tài chính.

Ngoài các cuộc đàm phán trái chiều của Fed, hầu hết là cứng rắn, các số liệu lạc quan về dự báo của mô hình GDPNow của Cục Dự trữ Liên bang Atlanta (Fed) về GDP quý 2 của Hoa Kỳ, từ 3,3% lên 4,2%, cũng ủng hộ xu hướng tăng của Đô-la Mỹ, đặc biệt khi lãi suất trái phiếu Kho bạc phục hồi. Ngoài ra, các số liệu mạnh mẽ về Đơn đăng ký thế chấp MBA của Hoa Kỳ trong tuần kết thúc vào ngày 03 tháng 5, lên 2,6% từ -2,3% trước đó, đã kết hợp với những lo ngại mới từ Trung Quốc và những tai ương Trung - Mỹ nhằm thách thức tâm lý và cho phép Đồng bạc xanh duy trì đà tăng.

Reuters trích dẫn các nguồn tin quen thuộc với vấn đề này đề cập rằng Mỹ đang để mắt đến một động thái nhằm bảo vệ AI của Mỹ khỏi Trung Quốc, với kế hoạch ban đầu là bảo vệ các mẫu AI tiên tiến nhất trước hết.

Nhà phát triển bất động sản hàng đầu Trung Quốc Country Garden cho biết họ sẽ trì hoãn thanh toán lãi trái phiếu được nhà nước bảo lãnh 3,95% từ thời hạn ban đầu là ngày 09 tháng 5 đến ngày 13 tháng 5. Nhà phát triển bất động sản này cho rằng doanh số bán hàng chậm hơn dự kiến là yếu tố tác động dẫn đến việc không có khả năng thanh toán kịp thời.

Ngược lại với những khó khăn trong lĩnh vực bất động sản, Cán cân thương mại của Trung Quốc trong tháng 4 đã được cải thiện, điều này cho phép hàng hóa kéo dài thời gian phục hồi vào cuối ngày thứ Tư trong bối cảnh phiên giao dịch ảm đạm và đẩy lùi làn sóng lo ngại rủi ro. Điều đáng lưu ý là AUD/USD và NZD/USD ì ạch trong bối cảnh có nhiều tín hiệu trái chiều từ Trung Quốc.

Khả năng tăng của USD cùng với hầu hết các nhận xét không mấy ấn tượng từ các quan chức Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) để gây áp lực lên giá EUR/USD dù không có dữ liệu/sự kiện quan trọng. Tuy nhiên, Thành viên Hội đồng Điều hành ECB, Pierre Wunsch cho biết ông nhìn thấy con đường bắt đầu cắt giảm lãi suất trong năm nay. Một nhà hoạch định chính sách khác Robert Holzmann cho biết, “Tôi không thấy có lý do gì để hạ lãi suất quá nhiều và nhanh chóng”.

GBP/USD vượt qua mức tăng tuần trước đó trước hành động của BoE ngày hôm nay, đặc biệt trong bối cảnh thị trường kỳ vọng chứng kiến sự dừng lại của động thái thắt chặt chính sách từ ngân hàng trung ương Anh. Tuy nhiên, cần lưu ý rằng những lời bàn tán về sự mong manh của nền kinh tế Vương quốc Anh đã thử thách những phe mua Đồng bảng Anh trong thời gian gần đây, đặc biệt là khi Đồng USD phục hồi.

Mặt khác, theo báo cáo của Reuters về Biên bản cuộc họp ngày 25-26 tháng 4 của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ), các thành viên hội đồng quản trị BoJ tỏ ra cực kỳ cứng rắn khi nhiều người kêu gọi tăng lãi suất đều đặn để ngăn chặn rủi ro lạm phát vượt mức. Tuy nhiên, Biên bản cũng trích dẫn những kỳ vọng về các điều kiện tiền tệ nới lỏng tiếp tục được duy trì. Thống đốc BoJ Kazuo Ueda cũng bày tỏ quan điểm và không thích sự sụt giảm mạnh một chiều của đồng Yên. Nhà hoạch định chính sách cũng cho biết: “Nếu biến động tỷ giá ảnh hưởng hoặc có nguy cơ ảnh hưởng đến xu hướng lạm phát, BOJ phải ứng phó bằng chính sách tiền tệ”. Các tin tức từ BoJ đã không thể chế ngự được xu hướng tăng bốn ngày của cặp USD/JPY trong bối cảnh lãi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ phục hồi và các số liệu thống kê trái chiều của Nhật Bản. Tuy nhiên, tiền lương thực tế của Nhật Bản đã giảm tháng thứ 24 liên tiếp trong tháng 3 trong khi Chỉ số trùng (Coincident Index) và Chỉ số trước (Leading Index) trong tháng 3 cũng không mấy ấn tượng.

Dầu thô ghi nhận sự phục hồi mạnh mẽ vào thứ Tư, sau khi giảm xuống mức thấp nhất trong hai tháng, khi các cuộc đàm phán về việc bổ sung Kho dự trữ dầu mỏ chiến lược (SPR) của Hoa Kỳ cùng với những tai ương địa chính trị ở Trung Đông và sự sụt giảm bất ngờ trong tồn kho dầu hàng tuần của Hoa Kỳ.

Vàng giảm trong hai ngày liên tiếp trước khi điều chỉnh vào thứ Năm. Tuy nhiên, kim loại quý vẫn nằm trong mô hình biểu đồ tăng giá hình nêm giảm kéo dài hai tháng trong bối cảnh lịch kinh tế ảm đạm, tâm lý thị trường trái chiều và đồng USD tăng.

• Tăng mạnh: USD/CAD, USD/JPY, US Dollar
• Giảm mạnh: AUD/USD, NZD/USD, GBP/USD
• Tăng: BTC/USD, ETH/USD, Nasdaq, Gold
• Giảm: DAX, FTSE 100, BTC/USD, EUR/USD

BoE, dữ liệu của Hoa Kỳ và các cuộc đàm phán của ngân hàng trung ương là chìa khóa xu hướng…

Với sự hiện diện của Báo cáo chính sách tiền tệ hàng quý của BoE, cặp GBP/USD có thể sẽ thu hút sự chú ý vào thứ Năm. Ngay cả khi “Bà đầm già” - tên gọi không chính thức của BoE, dự kiến sẽ không thay đổi chính sách tiền tệ hiện tại, các nhà giao dịch sẽ theo dõi các dự báo kinh tế và bài phát biểu của Thống đốc Andrew Bailey để có hướng đi rõ ràng. Nhìn chung, đồng Bảng Anh ít có khả năng được hỗ trợ từ BoE trừ khi BoE đưa ra các biện pháp cực kỳ cực đoan, dự kiến sẽ không đạt được bất kỳ sự tín nhiệm nào và kéo cặp tiền này quay trở lại sau đợt tăng giá ban đầu.

Ngoài BoE, các số liệu hàng tuần về Tuyên bố thất nghiệp của Hoa Kỳ và các bài phát biểu của các quan chức ngân hàng trung ương Canada và Châu Âu cũng sẽ tạo động lực cho thị trường. Tuy nhiên, những ngày nghỉ lễ ở nhiều thị trường châu Âu có thể tham gia cùng với các dữ liệu/sự kiện nhẹ nhàng của Hoa Kỳ và các cuộc đàm phán trái chiều của Fed để thách thức sự biến động, do đó có thể giúp Đô-la Mỹ bảo vệ đà tăng mới đây trừ khi chứng kiến bất kỳ tín hiệu tiêu cực lớn nào.

Kính chúc Quý Nhà đầu tư giao dịch may mắn!