Thị trường mở cửa phiên giao dịch thứ Ba với sắc xanh nhẹ, được hỗ trợ bởi dữ liệu tăng trưởng và hoạt động kinh tế từ Trung Quốc tốt hơn kỳ vọng. Sự lạc quan cũng bắt nguồn từ hy vọng rằng các mối đe dọa thuế quan của Tổng thống Mỹ Trump chủ yếu là một chiến thuật đàm phán, với kỳ vọng về các biện pháp nhẹ nhàng hơn và khả năng đạt được một thỏa thuận thương mại trước thời hạn ngày 1 tháng 8.
Trong khi đó, kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) cắt giảm lãi suất đã suy giảm sau những phát biểu diều hâu từ Chủ tịch Fed Cleveland, bà Beth Hammack, và Chủ tịch Fed Jerome Powell. Ông Powell nhấn mạnh cam kết của Fed về tính minh bạch và hợp tác với các nhà lập pháp, đồng thời chống lại áp lực từ Tổng thống Trump yêu cầu cắt giảm lãi suất hoặc từ chức.
Căng thẳng gia tăng ở những nơi khác khi ông Trump tái áp đặt thuế chống bán phá giá 17% đối với cà chua Mexico. Đồng thời, EU, Mexico và Canada đang gấp rút hoàn tất các thỏa thuận thương mại để tránh các mức thuế quan nặng nề. EU đã dự thảo các biện pháp trả đũa trong trường hợp các cuộc đàm phán với Washington đổ vỡ trước tháng 8. Nhật Bản và EU cũng đang nỗ lực tăng cường quan hệ thương mại trong bối cảnh áp lực từ Mỹ ngày càng gia tăng.
Tâm lý toàn cầu càng bị thử thách bởi lập trường không nhất quán của ông Trump về NATO và những nỗ lực thúc đẩy Nga hướng tới một thỏa thuận ngừng bắn trong khi vẫn tiếp tục hỗ trợ quân sự cho Ukraine. Moody’s cũng đưa ra cảnh báo cho thị trường nhà đất Mỹ, càng làm gia tăng thêm không khí thận trọng.
Về phía doanh nghiệp, cổ phiếu công nghệ khởi sắc sau khi NVIDIA thông báo nối lại hoạt động xuất khẩu chip sang Trung Quốc, và Meta Planet tiết lộ kế hoạch đầu tư hàng trăm tỷ USD vào cơ sở hạ tầng Trí tuệ Nhân tạo (AI).
Về dữ liệu kinh tế, GDP quý II và sản lượng công nghiệp của Trung Quốc vượt kỳ vọng, mặc dù doanh số bán lẻ và giá nhà đất sụt giảm. Tại Anh, doanh số bán lẻ của BRC tăng, nhưng dữ liệu của Barclays cho thấy chi tiêu tiêu dùng yếu hơn. Thống đốc Ngân hàng Trung ương Anh (BoE) Andrew Bailey nói với các nhà lãnh đạo G20 rằng sự không chắc chắn kéo dài đang đè nặng lên tăng trưởng, hạn chế đà tăng của cặp GBP/USD bất chấp sự phục hồi khiêm tốn.
Các quan chức Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) cũng đưa ra giọng điệu thận trọng, làm tăng khả năng thảo luận về các rủi ro suy giảm trong cuộc họp tiếp theo. Điều này đã tạo thêm áp lực lên cặp EUR/USD, mặc dù cặp tiền này đã kết thúc chuỗi 4 ngày giảm giá trước thềm dữ liệu lạm phát Mỹ hôm nay và các báo cáo sắp tới của châu Âu.
Tại Nhật Bản, lợi suất trái phiếu dài hạn tăng vọt khi cặp USD/JPY tiến gần đến mức 150.00, gây ra lo ngại về sự can thiệp của chính phủ. Kỳ vọng về việc Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) điều chỉnh dự báo lạm phát và căng thẳng thương mại Mỹ-Nhật cũng đang là tâm điểm chú ý.
Cặp AUDUSD và NZDUSD gặp khó khăn trong việc phục hồi, bất chấp niềm tin của người tiêu dùng Úc được cải thiện. Cặp USDCAD vẫn chịu áp lực sau khi dữ liệu thương mại bán buôn của Canada tăng, mặc dù giá dầu thô sụt giảm—do lo ngại về nhu cầu, địa chính trị yếu và tồn kho của Mỹ tăng—đang thách thức phe bán cặp tiền này.
Giá vàng nhích cao hơn sau khi phá vỡ ngưỡng kháng cự $3.338, được hỗ trợ bởi sự lo lắng của nhà đầu tư. Các loại tiền điện tử tạm dừng sau đợt tăng giá mạnh hôm thứ Hai. Thị trường chứng khoán vẫn vững chắc sau phiên đóng cửa mạnh mẽ của Phố Wall, trong khi lợi suất trái phiếu vẫn ở mức cao. Đáng chú ý, Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) đã tạm dừng chuỗi tăng ba ngày với mức giảm nhẹ tại thời điểm đưa tin.
EURUSD tiếp tục đối mặt với áp lực, bất chấp đà tăng nhẹ sau chuỗi bốn ngày giảm giá liên tiếp. Đà phục hồi này một phần được hỗ trợ bởi sự sụt giảm của đồng Đô la Mỹ (USD) trước thềm dữ liệu Chỉ số Giá tiêu dùng (CPI) của Hoa Kỳ. Tuy nhiên, những lo ngại về lời đe dọa áp thuế 30% của Tổng thống Mỹ Donald Trump, căng thẳng địa chính trị trong Liên minh Châu Âu (EU), và các phát biểu thận trọng từ các quan chức Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) đang gây áp lực lên cặp tiền tệ chính này. Thêm vào đó, kế hoạch dự thảo của EU về các biện pháp trả đũa nặng nề đối với Hoa Kỳ (U.S.) — nếu các cuộc đàm phán thương mại thất bại trước hạn chót ngày 1 tháng 8 — càng làm gia tăng rủi ro giảm giá. Căng thẳng địa chính trị với Nga và ngay trong nội bộ EU cũng là thách thức đối với phe mua đồng Euro (EUR) trước khi dữ liệu Chỉ số Tâm lý Kinh tế ZEW của EU và Đức cùng với Sản lượng Công nghiệp của EU được công bố.
GBPUSD chấm dứt chuỗi ba ngày giảm giá khi phục hồi từ mức thấp nhất kể từ cuối tháng Sáu. Đà phục hồi được hỗ trợ bởi dữ liệu Doanh số Bán lẻ mạnh mẽ từ Hiệp hội Bán lẻ Anh (BRC). Tuy nhiên, đà tăng này bị kìm hãm bởi chi tiêu tiêu dùng chậm hơn thể hiện trong một cuộc khảo sát của Barclays và những phát biểu từ Thống đốc Ngân hàng Trung ương Anh (BoE) Andrew Bailey. Ông Bailey nhấn mạnh những thách thức đang diễn ra đối với tăng trưởng kinh tế của Vương quốc Anh (UK), cho thấy sự phục hồi của đồng Bảng Anh có khả năng chỉ là một giai đoạn tích lũy do sự suy yếu của đồng USD, thay vì sức mạnh thực sự.
USDJPY điều chỉnh giảm từ mức cao nhất trong ba tuần, kết thúc xu hướng tăng kéo dài hai ngày. Động thái này diễn ra sau những đồn đoán ngày càng tăng về việc chính phủ Nhật Bản sẽ can thiệp để bảo vệ đồng Yên (JPY) khỏi việc phá vỡ ngưỡng quan trọng 150.00. Một đợt tăng giá của Trái phiếu Chính phủ Nhật Bản (JGB) dài hạn đã tạo thêm áp lực, với lợi suất JGB 30 năm đạt mức cao kỷ lục và trái phiếu 20 năm đạt mức cao nhất kể từ năm 1999. Tâm lý thị trường vẫn còn lẫn lộn khi Nhật Bản phải đối mặt với căng thẳng thương mại với Mỹ và sự không chắc chắn xung quanh động thái chính sách tiếp theo của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ).
AUDUSD và NZDUSD đã tạm dừng đà giảm khi đồng Đô la Mỹ suy yếu và Trung Quốc công bố các dữ liệu kinh tế hầu hết là tích cực. Tuy nhiên, cả hai đồng tiền hàng hóa này vẫn chịu áp lực do những lo ngại dai dẳng về chiến tranh thương mại toàn cầu và căng thẳng địa chính trị lan rộng.
Chỉ số Niềm tin Người tiêu dùng của Westpac-Melbourne Institute tại Úc đã tăng 0,6% so với tháng trước (m/m) trong tháng 7, lên 93,1. Tại Canada, doanh số bán buôn tăng 0,1% so với mức dự kiến -0,4%. Tuy nhiên, cặp USDCAD vẫn giữ vững đà tăng, được hỗ trợ bởi giá dầu thô—mặt hàng xuất khẩu chủ chốt của Canada—sụt giảm. Dầu thô đã ghi nhận phiên giảm mạnh nhất trong ba tuần trong bối cảnh có sự phá vỡ các ngưỡng kỹ thuật, lo ngại về nhu cầu do rủi ro chiến tranh thương mại, thiếu vắng căng thẳng địa chính trị mới ở Trung Đông, và sự gia tăng bất ngờ trong tồn kho dầu hàng tuần của Mỹ. Sự lạc quan đang mờ dần về một thỏa thuận thương mại Mỹ-Canada cũng góp phần vào sự suy yếu của Đô la Canada (CAD), giúp hạn chế đà giảm của USDCAD mặc dù đây là phiên giảm giá đầu tiên sau ba phiên tăng.
Dầu thô West Texas Intermediate (WTI) đang cố gắng phục hồi sau khi ghi nhận phiên giảm giá mạnh nhất trong ba tuần. Sự sụt giảm được kích hoạt bởi sự phá vỡ các ngưỡng kỹ thuật, lo ngại về nhu cầu, mức tồn kho của Hoa Kỳ (U.S.) tăng và thiếu vắng các tin tức liên quan đến nguồn cung từ Trung Đông. Trước phiên giao dịch hôm nay, giá dầu đang trong giai đoạn tích lũy khi các nhà giao dịch đánh giá lại triển vọng.
Phe mua vàng cũng tạm nghỉ sau khi đẩy giá lên trên ngưỡng kháng cự quan trọng $3.338, nay đã trở thành ngưỡng hỗ trợ. Mức này bao gồm đường Trung bình Động Đơn giản (SMA) 21 ngày và một đường xu hướng giảm từ tháng trước. Sự tạm dừng này có thể phản ánh giai đoạn tích lũy của thị trường trước dữ liệu lạm phát Mỹ hôm nay và các số liệu kinh tế trái chiều từ Trung Quốc.
Phe bò trên thị trường tiền điện tử cũng đang tạm nghỉ. Bitcoin (BTCUSD) đã nhanh chóng chạm mức cao kỷ lục trước khi thu hẹp đà tăng, trong khi Ethereum (ETHUSD) điều chỉnh giảm từ đỉnh cao nhiều tháng. Sự sụt giảm này diễn ra khi các nhà đầu tư đánh giá lại các yếu tố thúc đẩy đợt tăng giá gần đây, bao gồm sự lạc quan xung quanh "Tuần lễ Crypto", lực mua mạnh từ các tổ chức và các cú phá vỡ kỹ thuật quan trọng.
Lịch kinh tế hôm nay rất dày đặc, nổi bật là các cuộc khảo sát Chỉ số Môi trường Kinh doanh IFO của Khu vực đồng Euro và Đức, dữ liệu Sản lượng Công nghiệp của Liên minh Châu Âu (EU), và các báo cáo lạm phát từ Hoa Kỳ (U.S.) và Canada. Các thành viên thị trường sẽ theo dõi chặt chẽ các công bố này.
Hy vọng về dữ liệu lạm phát Mỹ khả quan, đặc biệt là Chỉ số Giá tiêu dùng (CPI), có thể thúc đẩy đồng Đô la Mỹ (USD). Nếu được xác nhận, một đồng USD mạnh hơn có khả năng sẽ gây áp lực lên giá EUR/USD, ngay cả khi dữ liệu của EU tốt hơn. Các đồng tiền chính khác có thể đi theo sự dẫn dắt của USD, có khả năng phải đối mặt với những tổn thất lớn hơn trong bối cảnh Tổng thống Mỹ Donald Trump liên tục đưa ra các phát biểu về thuế quan.
Trong khi đó, đồng Yên Nhật (JPY), Franc Thụy Sĩ (CHF) và Vàng có thể duy trì sự vững chắc tương đối. Mặt khác, tiền điện tử có thể điều chỉnh giảm một phần lợi nhuận gần đây khi các nhà đầu tư phản ứng với các tín hiệu thị trường trái chiều.
Chúc bạn giao dịch nhiều may mắn !
