Tâm lý rủi ro vẫn duy trì tích cực nhẹ khi dữ liệu yếu hơn của Mỹ đã thúc đẩy kỳ vọng về một lập trường ôn hòa của Cục Dự trữ Liên bang. Cổ phiếu Mỹ đạt mức cao kỷ lục, trong khi lo ngại về một cuộc chiến thương mại Mỹ-Trung đã giảm bớt.
Chỉ số Sản xuất Empire State của Mỹ vào tháng Chín đã giảm mạnh xuống -8.7, mức thấp nhất ba tháng, thấp hơn nhiều so với kỳ vọng 4.3. Sự sụt giảm này nhấn mạnh lạm phát dai dẳng, những lo ngại về việc làm và tăng trưởng kinh tế chậm lại, củng cố kỳ vọng rằng Fed sẽ áp dụng một lập trường chính sách thận trọng. Do đó, Đô la Mỹ (USD) tiếp tục suy yếu.
Cổ phiếu công nghệ dẫn đầu đà tăng của thị trường chứng khoán. Cổ phiếu Tesla tăng vọt sau khi Elon Musk mua 1 tỷ USD cổ phiếu. Alphabet (công ty mẹ của Google) đạt mức cao kỷ lục, được thúc đẩy bởi sự quan tâm ngày càng tăng đối với mô hình AI Gemini của mình, đặc biệt là trình tạo hình ảnh "Nano Banana". Vốn hóa thị trường của Alphabet đã vượt 3 nghìn tỷ USD, gia nhập cùng Microsoft, Apple và Nvidia. Cổ phiếu Nvidia vẫn đi ngang mặc dù Trung Quốc cáo buộc công ty vi phạm luật chống độc quyền.
Về tin tức chính sách, Tổng thống Trump đã ủng hộ việc chuyển các công ty niêm yết của Mỹ từ báo cáo hàng quý sang báo cáo bán niên, đang chờ sự chấp thuận của Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC), thúc đẩy sự lạc quan của thị trường.
Về mặt thương mại, Bộ trưởng Tài chính Mỹ Scott Bessent xác nhận rằng Mỹ và Trung Quốc đã đạt được một thỏa thuận khung về TikTok, làm dịu đi căng thẳng thương mại. Ông nói thêm rằng ông Trump và Tập Cận Bình sẽ có cuộc điện đàm vào thứ Sáu, càng cải thiện thêm tâm lý.
Người đứng đầu Đại diện Thương mại Mỹ (USTR) Greer cũng báo hiệu sự cởi mở đối với việc tạm dừng thuế quan, tùy thuộc vào tiến triển của các cuộc đàm phán thương mại. Ông Trump đã chia sẻ trên Truth Social rằng cuộc họp thương mại Mỹ-Trung gần đây ở châu Âu đã “diễn ra RẤT TỐT” và gợi ý một kết quả tích cực cho một công ty nổi tiếng trong giới trẻ Mỹ.
Về các lệnh trừng phạt, ông Bessent tuyên bố rằng Mỹ sẽ không áp đặt thuế quan đối với hàng hóa Trung Quốc liên quan đến dầu của Nga trừ khi các nước châu Âu có những bước đi tương tự. Mỹ cũng đang xem xét các lệnh trừng phạt nghiêm ngặt hơn đối với các công ty dầu mỏ lớn của Nga và các biện pháp tiềm năng liên quan đến 300 tỷ USD tài sản bị đóng băng của Nga để hỗ trợ các khoản vay cho Ukraine.
Tại Trung Quốc, một chính sách mới đã được công bố nhằm thúc đẩy tiêu dùng thông qua "các vòng tròn sống tiện lợi 15 phút", nhằm mục đích cải thiện khả năng tiếp cận các dịch vụ và cửa hàng thiết yếu trong các khu dân cư.
Trở lại Mỹ, Stephen Miran đã được xác nhận vào Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) với tỷ lệ sít sao, một chiến thắng cho ông Trump trong việc tăng cường ảnh hưởng của mình đối với chính sách tiền tệ. Trong khi đó, một tòa phúc thẩm của Mỹ đã bác bỏ nỗ lực của ông Trump nhằm sa thải Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Lisa Cook, đảm bảo sự tham gia của bà trong cuộc họp chính sách của Fed vào ngày 16-17 tháng 9.
Tại Nhật Bản, Chánh văn phòng Nội các Yoshimasa Hayashi bày tỏ sự hài lòng với thỏa thuận thuế quan Mỹ-Nhật, trùng với sự tăng giá khiêm tốn của đồng Yên Nhật (JPY).
Fitch Ratings đã hạ xếp hạng tín dụng của Pháp xuống A+, với lý do khủng hoảng chính trị và nợ quốc gia gia tăng.
Từ Úc, Trợ lý Thống đốc RBA Sarah Hunter cho biết lạm phát đang ở gần mục tiêu, mặc dù các rủi ro là cân bằng, và các tác động của chính sách tiền tệ cần có thời gian để phát huy. Tại New Zealand, Chỉ số Giá Lương thực tháng Tám đã tăng 0.3% m/m và 5.0% y/y, phù hợp với các số liệu của tháng Bảy.
Canada báo cáo doanh số bán hàng sản xuất tháng Bảy mạnh hơn dự kiến ở mức 2.5%, vượt kỳ vọng 1.8%. Thương mại bán buôn cũng hoạt động tốt hơn, mặc dù hơi thấp hơn kỳ vọng ở mức 1.2% so với 1.3%.
Trong chính trường Canada, Thủ tướng Mark Carney đã phản đối vụ sáp nhập Teck Resources–Anglo American, cảnh báo ông sẽ chặn thỏa thuận trừ khi trụ sở của công ty kết hợp được chuyển đến Canada.
Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) đã giảm xuống mức thấp nhất bảy tuần, giảm ngày thứ hai liên tiếp. Điều này cho phép các đồng tiền chính và hàng hóa giữ vững đà tăng gần đây, trong khi cổ phiếu châu Á-Thái Bình Dương theo sau sự dẫn dắt của Phố Wall.
Các cặp EURUSD và GBPUSD đã tăng lần lượt trong ngày thứ tư và thứ hai liên tiếp, trong khi USDJPY giảm xuống mức thấp nhất một tuần. AUDUSD và NZDUSD đạt mức cao nhất nhiều tuần trước khi giảm nhẹ trở lại do dữ liệu trái chiều. USDCAD vẫn chịu áp lực gần mức thấp nhất hai tuần, bị ảnh hưởng bởi dữ liệu Canada mạnh hơn, giá dầu thô cao hơn (một mặt hàng xuất khẩu chủ chốt của Canada) và đồng USD yếu hơn, trước thềm báo cáo lạm phát của Canada và doanh số bán lẻ của Mỹ.
Giá dầu thô của Mỹ kéo dài đà tăng sang ngày thứ ba liên tiếp, trước thềm dữ liệu kinh tế và báo cáo tồn kho API hàng tuần.
Trên thị trường tiền điện tử, Bitcoin (BTC) đã phục hồi, trong khi Ethereum (ETH) tiếp tục đà giảm sau chuỗi ba ngày thua lỗ.
EURUSD tiếp tục xu hướng tăng bốn ngày, phớt lờ việc hạ xếp hạng tín dụng của Pháp, căng thẳng địa chính trị với Nga và những lo ngại thương mại với Mỹ. Cặp tiền này được hỗ trợ bởi sự lạc quan kinh tế của ECB.
Tương tự, GBPUSD vẫn mạnh mẽ trong ngày thứ hai liên tiếp, bất chấp báo cáo việc làm trái chiều của Anh và dữ liệu thị trường nhà ở yếu hơn.
Trong khi đó, USDJPY giảm xuống mức thấp nhất tuần, kéo dài chuỗi hai ngày giảm giá, do các cuộc thảo luận xung quanh khả năng Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BOJ) tăng lãi suất tương phản với các tín hiệu của Fed về việc cắt giảm lãi suất liên tiếp. Ngoài ra, các thỏa thuận thương mại Mỹ-Nhật có khả năng đang mang lại lợi ích cho đồng Yên.
AUDUSD đã giảm trở lại sau khi đạt mức cao nhất kể từ tháng 11 năm 2024, do quan chức của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) Hunter không củng cố được lập trường diều hâu của ngân hàng trung ương. NZDUSD cũng ghi nhận những tổn thất nhẹ sau một khởi đầu tuần mạnh mẽ, chịu áp lực bởi dữ liệu giá lương thực yếu hơn của New Zealand. Tuy nhiên, Đô la Úc vẫn hấp dẫn hơn đối với các nhà giao dịch so với Đô la New Zealand, với vị thế là thước đo rủi ro và thiên hướng tương đối diều hâu hơn của RBA so với Ngân hàng Dự trữ New Zealand (RBNZ).
Vào thứ Hai, USDCAD đã phá vỡ đường hỗ trợ xu hướng tăng tám tuần với cú sụt giảm hàng ngày mạnh nhất kể từ ngày 22 tháng 8. Sự sụt giảm được thúc đẩy bởi giá dầu thô mạnh hơn – mặt hàng xuất khẩu chủ chốt của Canada – cùng với dữ liệu hầu hết lạc quan của Canada. Thêm vào áp lực là các cuộc thảo luận rằng Ngân hàng Trung ương Canada (BoC) có thể sớm tạm dừng việc cắt giảm lãi suất và kỳ vọng rằng thỏa thuận thương mại Mỹ-Canada cuối cùng sẽ được hoàn tất bất chấp những bất ổn gần đây. Những yếu tố này đã hỗ trợ phe bán USDCAD trước khi công bố dữ liệu lạm phát của Canada và Doanh số bán lẻ của Mỹ hôm nay.
Dầu thô kéo dài đà tăng sang ngày thứ ba liên tiếp, xây dựng trên đà tăng của tuần trước, do lo ngại siết chặt nguồn cung, hy vọng về các biện pháp kích thích của Trung Quốc và sự lạc quan về thỏa thuận thương mại đã nâng giá. Tuy nhiên, kỳ vọng về việc OPEC+ tăng nguồn cung và sự thúc đẩy của Tổng thống Donald Trump về việc khoan dầu nhiều hơn đã hạn chế đà tăng trước thềm dữ liệu kinh tế của Mỹ và các báo cáo tồn kho hàng tuần.
Vàng nhích cao hơn sau khi chạm nhanh mức kỷ lục gần 3,690 USD, được hỗ trợ bởi đồng Đô la Mỹ yếu hơn, tâm lý lạc quan và các điểm phá vỡ kỹ thuật. Nhu cầu từ Ấn Độ và Trung Quốc – hai khách hàng mua lớn nhất thế giới – cùng với sức hấp dẫn trú ẩn an toàn, cũng củng cố cho giọng điệu lạc quan đối với XAU.
Tiền điện tử đã phục hồi sau một khởi đầu yếu kém, được hỗ trợ bởi dòng vốn từ các tổ chức, một điểm phá vỡ kỹ thuật và đồng USD yếu hơn, mặc dù Ethereum (ETH) vẫn chịu áp lực. Đồng thời, Phố Wall kéo dài đà tăng nhờ các tiêu đề thân thiện với công nghệ, thu nhập lạc quan và các động thái của Tổng thống Donald Trump nhằm nới lỏng dòng vốn cổ phần và loại bỏ các rào cản báo cáo, cùng với thiên hướng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed).
Vào thứ Ba, Sản xuất Công nghiệp Khu vực đồng tiền chung châu Âu, các khảo sát ZEW về môi trường kinh doanh từ Đức và EU, và dữ liệu lạm phát toàn phần của Canada sẽ cùng với Doanh số bán lẻ của Mỹ và tồn kho dầu thô hàng tuần của Mỹ định hướng thị trường, bên cạnh các chất xúc tác rủi ro rộng lớn hơn. Những bản phát hành này có thể thúc đẩy một tâm trạng ưa thích rủi ro trước quyết định của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC), gây áp lực hơn nữa cho Đô la Mỹ trong khi hỗ trợ hàng hóa và các đồng Antipodean, đặc biệt là USDCAD và Vàng. Tuy nhiên, động lực lớn khó có thể xảy ra trước thứ Tư.
Chúc bạn giao dịch nhiều may mắn !
